نرخ‌های متقاطع ارزی چیست و چرا معامله‌گران به این نرخ‌ها توجه بسیار دارند؟
در گذشته، بازار فارکس به‌شدّت به دلار آمریکا به‌عنوان ارز مرجع وابسته بود. این وابستگی باعث پیچیدگی و هزینه‌های اضافی در معاملات ارزی می‌شد. با گسترش بازارهای مالی جهانی در دهه‌های ۱۹۷۰، ۱۹۸۰ و پس از فروپاشی سیستم برتون‌وودز، نیاز به معاملات مستقیم بین ارزهای غیر دلاری افزایش پیدا کرد.
نرخ‌های متقاطع (یا کراس) امکان معاملهٔ ارزهای مختلف را با هم و بدون دخالت دلار فراهم می‌کند. در گذشته برای این‌که فردی فرانک (CHF) خود را به پوند (GBP) تبدیل کند، باید در ابتدا فرانک را به ارز مرجع (دلار USD) تبدیل می‌کرد و سپس دلار را به پوند تبدیل می‌کرد. این فرآیند مشکلات زیادی مانند پرداخت کارمزد بیشتر، و کندی معاملات را به همراه داشت. امّا پس از راه‌اندازی جفت ارزهای متقاطع، این مشکلات رفع شد. بدین‌صورت دلار از معاملات حذف و این دسته ارزها مستقیم به همدیگر تبدیل می‌شوند. معامله با جفت ارزهای متقاطع به معامله‌گران این امکان را می‌دهد از تغییرات نرخ ارزها بدون وابستگی به دلار یا ارزهای مرجع دیگر استفاده کنند.

قیمت این جفت ارزها چگونه محاسبه می‌شوند؟
برای محاسبه قیمت خرید و فروش این جفت ارزها، ابتدا باید قیمت خرید و فروش این ارزها با دلار را به‌دست آوریم. سپس قیمت‌های خرید هر دو ارز با دلار را در هم ضرب کنیم تا قیمت خرید جفت ارز کراس به‌دست آید. قیمت فروش نیز به همین صورت به‌دست می‌آید. برای مثال: برای یافتن قیمت خرید جفت ارز کراس «یورو اتحادیه اروپا» به «پوند انگلستان» (EUR/GBP) ابتدا باید قیمت خرید جفت ارز هر کدام به دلار را مشخص کنیم.
قیمت خرید EUR/USD = 1.17300 (به این معنی که برای خرید ۱ واحد ارز یورو باید ۱.۱۷۳۰۰ واحد ارز دلار پرداخت شود). قیمت خرید USD/GBP = 0.73719 (به این معنی که برای خرید ۱ واحد ارز دلار باید ۰.۷۳۷۱۹ واحد ارز پوند پرداخت شود). حال با ضرب این دو قیمت در هم به قیمت تبدیل ارز یورو به پوند می‌رسیم: EUR/USD * USD/GBP = EUR/GBP = 0.86472387 (به این معنی که برای خرید ۱ واحد ارز یورو باید ۰.۸۶۴۷۲۳۸۷ واحد ارز پوند پرداخت شود). از همین روش برای محاسبه قیمت فروش نیز می توانید استفاده کنید.

استفاده از این نرخ‌ها چگونه می‌تواند به تریدر کمک کند؟
با تحلیل و بررسی نرخ های کراس تریدر می‌تواند تصمیم معاملاتی بهتری برای معاملات روی جفت ارزهای اصلی داشته باشد. با بررسی جفت ارز کراس ‌می‌توانید قدرت نسبی جفت ارز اصلی را بفهمید. فرض کنید در جفت ارز کراس AUD/CAD، ارزش دلار کانادا تقویّت شده باشد؛ در این صورت برای معامله بین جفت ارزهای اصلی «دلار کانادا» به «دلار آمریکا» و یا «دلار استرالیا» به «دلار آمریکا»، «دلار کانادا» به «دلار آمریکا» گزینه بهتری خواهد بود.
جفت ارزهای کراس تأثیرات مستقیم و غیرمستقیم زیادی بر جفت ارزهای اصلی و بازار دارند. برای مثال پس از کاهش نرخ بهره توسط فدرال رزرو، دلار آمریکا کاهش ارزش پیدا می‌کند. در این شرایط می‌تواند روی بسیار جفت ارزها تأثیر بگذارد. اگر دلار آمریکا به فرانک سوئیس کاهش پیدا کند، می‌تواند باعث کاهش جفت ارز پوند انگلستان به فرانک سوئیس شود و به همین ترتیب بر همدیگر اثر خواهند داشت.
استفاده از این جفت ارزها علاوه‌بر مزایایی نظیر کاهش هزینه‌های تبدیل، راحتی در تبدیل ارز کشورها در تجارت جهانی، تنوع، رقابتی شدن بازار و فرصت‌های معاملاتی گسترده؛ معایبی مانند حجم کم معاملات یا نموداری که فاقد تحلیل‌پذیری اصولی است نیز دارد. در کل برای استفاده از این نرخ‌ها باید دقیقاً هدف و استراتژی خود را به‌طور کامل مشخص کنید تا دچار زیان های احتمالی نشوید.

رابطه ارزها در یک جفت ارز
ارزها در عبارت جفت ارز رابطهٔ معکوس دارند. برای مثال نرخ در عبارت GBP/EUR که نماد جفت ارز پوند انگلستان به یورو اتحادیه اروپا می‌باشد، نشان‌دهندهٔ ارزش ارز اول (پوند) به ارز دوم (یورو) می‌باشد. فرض کنید نمودار پوند به یورو افزایش داشته باشد، در این صورت ارزش پوند نسبت به یورو افزایش پیدا کرده و ارزش یورو نسبت به پوند کاهش پیدا کرده. در مقابل اگر نمودار ریزشی شود بدین معناست که ارزش یورو نسبت به پوند در حال افزایش است.
وقتی یک معامله‌گر روی این نمودار معاملهٔ Buy باز می‌کند، یعنی تحلیل و انتظار او از حرکت نمودار به‌سمت رشد می‌باشد و انتظار تقویّت ارزش پوند به یورو را دارد. در مقابل وقتی معاملهٔ Sell باز می‌کند انتظار ریزش و تقویّت ارزش یورو به پوند را دارد. با تحلیل اخبار و نرخ‌های اقتصادی و بررسی تأثیر مثبت یا منفی روی این ارزها می‌توانید تحلیل مناسبی از ارزش هر ارز و جهت حرکت نمودار این جفت ارزها داشته باشید. برای مثال پس از کاهش نرخ بهرهٔ بانک مرکزی انگلستان و کاهش ارزش پوند، جفت ارزهایی مانند EUR/GBP افزایش پیدا می‌کنند. زیرا با کاهش ارزش ارز دوم، ارز اول نسبت به دومی تقویّت می‌شود و باعث رشد نمودار این جفت ارز خواهد شد.

استراتژی‌های معاملاتی با جفت ارزهای کراس
یکی از استراتژی‌های محبوب در معاملات کراس، استفاده از تحلیل «همبستگی ارزی» است. برای مثال، اگر جفت ارز AUD/CAD در حال تقویّت است و همزمان AUD/USD نیز روند صعودی دارد. این می‌تواند نشان‌دهندهٔ قدرت نسبی دلار استرالیا باشد. معامله‌گران می‌توانند از این اطلاعات برای ورود به معاملات خرید (Buy) در جفت ارزهای مرتبط با AUD استفاده کنند. همچنین، استفاده از اندیکاتورهای تکنیکال مانند RSI یا میانگین متحرک (Moving Average) در جفت‌ارزهای کراس می‌تواند به شناسایی نقاط ورود و خروج کمک کند. برای مثال، در جفت‌ارز EUR/GBP، اگر نمودار در نزدیکی سطح حمایت کلیدی قرار داشته باشد و اخبار اقتصادی مثبتی از منطقه یورو منتشر شود، معامله‌گران می‌توانند موقعیّت خرید باز کنند.
در سال ۲۰۱۶، پس از رأی‌گیری Brexit، ارزش پوند انگلستان به‌شدّت کاهش یافت. این موضوع باعث شد جفت ارز GBP/EUR روند نزولی شدیدی را تجربه کند؛ زیرا یورو نسبت به پوند تقویّت شد. معامله‌گرانی که از تحلیل فاندامنتال استفاده می‌کردند، با پیش‌بینی این کاهش، موقعیّت فروش (Sell) در جفت ارز GBP/EUR باز کردند و سود قابل توجهی کسب کردند. برای مثال، اگر یک معامله‌گر در قیمت 0.9000 وارد موقعیت فروش شده باشد و نمودار تا 0.8500 کاهش یافته باشد، این معامله ۵۰۰ پیپ سود به همراه داشته است.

پرسش‌های متداول

آیا جفت ارزهای کراس برای مبتدیان مناسب‌اند؟ جفت ارزهای کراس به دلیل نوسانات بالاتر و نقدینگی کمتر ممکن است برای مبتدیان کمی پیچیده باشند. بهتر است ابتدا با جفت ارزهای اصلی مانند GBP/USD تمرین کنند و سپس به سراغ کراس‌ها بروند.
چگونه بهترین جفت ارز کراس را انتخاب کنم؟ انتخاب جفت ارز به استراتژی، میزان ریسک‌پذیری و زمان معاملهٔ شما بستگی دارد. برای مثال، اگر در سشن آسیا معامله می‌کنید، جفت ارزهایی مانند AUD/JPY یا NZD/JPY می‌توانند مناسب باشند.
چگونه نرخ این جفت ارزها رو پیدا کنم؟ برای مشاهده جدول نرخ لحظه‌ای این جفت ارزها می‌توانید به سایت وان پراپ در سربرگ ابزارها مراجعه کنید (داده‌ها از منبع قیمت لحظه‌ای تریدینگ ویو می‌باشد).

جمع‌بندی
نرخ‌های متقاطع ارزی ابزار قدرتمندی برای معامله‌گران فارکس هستند که امکان معاملات مستقیم، کاهش هزینه‌ها و تنوع استراتژی‌ها را فراهم می‌کنند. با درک نحوه محاسبه این نرخ‌ها، استفاده از استراتژی‌های مناسب و مدیریّت ریسک، می‌توانید از فرصت‌های این جفت ارزها به بهترین شکل استفاده کنید. پیشنهاد می‌کنیم با حساب دمو شروع کنید، جفت ارزهای مختلف را آزمایش کنید و تأثیر اخبار اقتصادی را روی آن‌ها بررسی کنید. آماده‌اید که معامله با جفت ارزهای کراس را امتحان کنید؟ کارشناسان وان پراپ در این مسیر همراه شما خواهند بود.